Net Borç nedir?
Faiz işleyen finansal borçlardan, nakit ve kısa vadeli finansal yatırımların düşülmesiyle kalan tutar.
Şirket bugün elindeki tüm nakdi borç ödemede kullansaydı geriye ne kadar finansal borç kalacağını gösterir. Negatifse şirket 'net nakit' pozisyonundadır: nakdi borcundan fazladır.
Formül
Net borç = Finansal borçlar (+ kiralama yükümlülükleri) − Nakit ve benzerleri − Kısa vadeli finansal yatırımlar
Örnek
Örnek Sanayi: (4.000 banka ve tahvil + 300 kiralama) − 1.200 nakit − 300 finansal yatırım = 2.800 milyon TL.
Örnekteki şirket, eğitim derslerinde kullanılan kurgusal bir şirkettir; rakamlar milyon TL'dir.
Tuzak
Kiralama yükümlülüklerini katıp katmamak kaynağa göre değişir; aynı şirket için iki farklı net borç rakamı görülebilir. Ticari borçlar ve alınan avanslar net borca katılmaz.
Bu terimin anlatıldığı dersler
- Dönen varlıklar: nakit, alacak ve stok →
- Yükümlülükler: finansal borç ile ticari borç arasındaki fark →
- İndirgenmiş nakit akımları: yöntem ve varsayımların ağırlığı →
- Borç yapısı ve kur riski dipnotları →
İlgili terimler
Bu tanım bilgilendirme amaçlıdır, yatırım tavsiyesi değildir.